IRCC vs ROBOR - Informații utile pentru alegerea celei mai potrivite dobânzi

Piața financiară din România este caracterizată de dinamism și complexitate, iar clienții instituțiilor bancare și nebancare se confruntă adesea cu dificultăți în obținerea informațiilor necesare pentru a lua decizii informate în ceea ce privește opțiunile de finanțare sau economisire. Statul român a introdus o serie de indicatori financiari, care să ofere ajutor în astfel de cazuri, dintre aceștia remarcându-se IRCC și ROBOR, utili în alegerea tipului potrivit de dobândă pentru creditele imobiliare sau cele de consum.

După o lungă perioadă în care indicele ROBOR a fost utilizat exclusiv pentru stabilirea dobânzilor, în 2019 a fost introdus indicele IRCC, considerat de mulți mai transparent și mai puțin susceptibil la fluctuațiile din piața bancară. Cu toate acestea, recent, ROBOR a început să fie perceput din nou ca un indicator mai fidel al condițiilor economice actuale. Din acest motiv, alegerea între IRCC și ROBOR a devenit esențială pentru a beneficia de avantaje reale, în funcție de evoluțiile pieței și nevoile individuale.

Articolul de mai jos oferă informații prețioase cu ajutorul cărora se poate lua decizia potrivită, care să contribuie la alegerea celei mai bune dobânzi pentru credite. Astfel, se va putea afla ce este IRCC-ul și ROBOR-ul, cum sunt utilizați în sistemul bancar din România și ce avantaje și dezavantaje prezintă fiecare. De asemenea, se va putea descoperi ce influență au indicatorii asupra ratelor dobânzilor la credite, cum a evoluat graficul lor, precum și câteva recomandări pentru alegerea variantei optime în funcție de situația financiară individuală.

Cuprins:

1. IRCC vs ROBOR - Informații generale
2. ROBOR vs IRCC - Analiza indicatorilor pe piața bancară
3. Recomandări pentru alegerea ROBOR sau IRCC în funcție de situația financiară individuală

1. IRCC vs ROBOR - Informații generale

Dobânzile variabile ale creditelor acordate de băncile din România sunt influențate de mai multe elemente, printre care se numără și IRCC-ul și Robor-ul, doi indici financiari importanți, ce reflectă dobânzile zilnice sau cele pentru perioadele mai lungi practicate pe piața interbancară.

Cunoașterea unor informații legate de modul de calculare a acestora, de influența lor asupra costurilor creditelor și de principalele avantaje și avantaje oferite face posibilă luarea unor decizii financiare informate.

1.1. Ce este IRCC-ul și ROBOR-ul - Utilizarea indicatorilor în sistemul bancar românesc

Calcularea dobânzilor la creditele în lei acordate de băncile din România se realizează pe baza unor indici financiari, introduși pentru a asigura transparența procesului. Principalele valori luate în calcul sunt ROBOR-ul (Romanian Interbank Offer Rate) și IRCC-ul (Indicele de Referință pentru Creditele Consumatorilor), înțelegerea rolurilor îndeplinite și a modalității de calcul a fiecăruia oferind posibilitatea unor decizii financiare informate.

Indicele ROBOR a fost introdus în 2010 prin Ordonanță de Guvern cu scopul de a oferi un cadru transparent de stabilire a dobânzilor variabile ale creditelor în lei. Prin utilizarea unei formule de calcul specifice rezultă opt tipuri de rate de referință (între o zi și un an), arătând practic la ce nivel este fixată dobânda unui credit acordat de o bancă către alte bănci. Dintre cele opt variante a fost aleasă cea pentru trei luni, considerată cea mai lipsită de volatilitate. Astfel, nivelul dobânzilor la creditele către clienții băncilor se calcula prin adăugarea unei marje de profit la Rata de referință ROBOR, cea mai frecvent utilizată fiind cea la trei luni, deși pot exista și alte rate de referință aplicabile în funcție de tipul creditului.

Indicele ROBOR a fost utilizat în practică până în 2019 când, din cauza creșterilor accentuate și a suspiciunilor de manipulare a pieței, a fost introdus un nou tip de indice, IRCC-ul. Spre diferență de ROBOR, acesta se calculează luându-se în considerare tranzacțiile efective realizate pe piața interbancară și nu nivelul dobânzilor la care băncile ar fi dispuse să acorde împrumuturi. Prin această modificare s-a ajuns la o stabilire mai obiectivă a dobânzilor la creditele variabile și la o mai bună transparență a deciziei.

Chiar dacă începând cu 2019 creditele acordate iau în considerare indicele IRCC, există încă un număr apreciabil de împrumuturi luate anterior momentului de trecere, care iau în calcul ROBOR la stabilirea dobânzii. Această categorie include în principal creditele imobiliare contractate pe termen lung, de zeci de ani, pentru care există în prezent posibilitatea de a alege între două modalități de stabilire a dobânzii efective care urmează să fie plătită.

1.2. IRCC vs ROBOR - Avantajele și dezavantajele fiecărui tip de indice

Persoanele aflate în situația de a face o alegere între cei doi indicatori folosiți la stabilirea dobânzilor variabile la creditele în lei trebuie să se informeze temeinic în legătură cu avantajele și dezavantajele fiecăruia. În acest mod, vor putea face o alegere informată, utilă, avându-se în vedere că ambele variante pot aduce beneficii în funcție de situația financiară individuală a fiecărei persoane.

Opțiunea pentru utilizarea indicelui IRCC oferă unele avantaje, printre care pot fi amintite stabilitatea mai mare datorită actualizării trimestriale, modul transparent de calcul și protecția împotriva volatilității (creșteri bruște ale dobânzilor). Totuși, varianta IRCC aduce și un dezavantaj major, și anume acela al actualizării mai rare, ceea ce duce la întârzieri în ajustarea dobânzilor, indicatorul nereflectând întotdeauna realitatea economică actuală.

Clienții societăților bancare ce au credite accesate înainte de 2019 pot rămâne la varianta inițială de calcul a dobânzilor variabile bazată pe luarea în calcul a indicelui ROBOR. Această opțiune aduce atât avantaje, ca de exemplu relevanța zilnică datorită calcului frecvent și reflectarea cu precizie a condițiilor actuale ale pieței, cât și dezavantaje, cum ar fi volatilitatea ridicată datorită fluctuațiilor zilnice și efectul imediat asupra dobânzilor, ceea ce poate duce la creșterea bruscă și însemnată a ratelor la credite.

2. ROBOR vs IRCC - Analiza indicatorilor pe piața bancară

Stabilirea costurilor legate de acordarea creditelor în lei de către diversele instituții bancare este un demers esențial, atât pentru acestea, cât și pentru clienții lor. De un real ajutor în această privință sunt indicele ROBOR și IRCC, elemente care pot oferi informații extrem de utile în urma analizei detaliate a evoluției acestora și a relevanței fiecăruia.

Prin compararea mecanismelor de calcul, a influenței asupra dobânzilor variabile și a periodicității actualizărilor este posibilă realizarea unei opțiuni informate, care să contribuie la stabilitatea financiară pe termen lung.

2.1. IRCC sau ROBOR - Influența indicatorilor asupra ratelor dobânzilor la credite

Dobânzile la creditele în lei pot fi fie fixe, opțiune frecvent întâlnită la creditele de nevoi personale pe termen scurt, fie variabile, așa cum se întâmplă în cazul creditelor imobiliare. Dacă la creditele cu dobânzi fixe costurile sunt cunoscute încă de la început, acestea fiind aceleași pe tot parcursul desfășurării creditului, în cel de-al doilea caz schimbările pot fi majore, în funcție de realitățile economice de la un anumit moment. Stabilirea transparentă a valorii dobânzilor variabile se realizează pe baza indicilor ROBOR și IRCC, analiza acestora fiind importantă pentru ambele părți implicate în semnarea unui credit.

Modalitatea de influențare a nivelului dobânzilor de către cei doi indicatori financiari este diferită, în principal din cauza frecvenței actualizărilor și a calcului diferit al acestora. Indicele ROBOR este calculat zilnic, fiind astfel foarte sensibil la fluctuațiile pieței financiare și la politica monetara a BNR. Acest lucru se manifestă în practică prin posibilitatea unor majorări imediate ale ratelor la credite, variațiile dese fiind un dezavantaj pentru persoanele ce caută stabilitate și predictibilitate. IRCC-ul, pe de altă parte, fiind actualizat trimestrial, reduce riscul fluctuațiilor bruște ale dobânzilor, ceea ce permite o mai bună planificare financiară pe termen lung.

2.2. Evoluția graficului IRCC vs ROBOR

În prezent, singurul indice luat în calcul la stabilirea dobânzilor variabile la creditele în lei este IRCC-ul, însă există un număr apreciabil de împrumuturi contractate înainte de 2019 care folosesc în continuare indicele ROBOR. Persoanele aflate în această situație pot opta fie pentru păstrarea lui, fie pentru trecerea la IRCC, opțiunea fiind la liberă alegere. Recomandarea este ca selectarea să fie făcută după o informare temeinică, de un real ajutor în acest sens fiind studierea graficului evoluției creșterilor și scăderilor ambilor indicatori.

Evoluția indicilor ROBOR și IRCC arată de obicei schimbările în economie și în politica monetară a statului român, oferind în acest fel o imagine clară a tendințelor de pe piața bancară din România și, implicit, o șansă de a face cea mai potrivită alegere pentru stabilitatea finanțelor personale.

Cele mai prețioase informații pot fi obținute prin observarea modificărilor indicilor după 2019, analiza comparativă putând oferi o imagine probabilă a evoluției în perioada viitoare. Astfel, poate fi observată, încă de la introducerea IRCC, prezența unei valori inferioare acestui indicator în comparație cu ROBOR-ul.

Mai mult de atât, valoarea lui a cunoscut o reducere semnificativă, de la 2,63 în 2019 până la 1,08 în 2021, însă după acest moment creșterile au fost constante, ajungând până la 5,90 la sfârșitul anului 2023. Indicele ROBOR a cunoscut o evoluție asemănătoare la valori superioare IRCC, existând, totuși, o tendință de egalizare în urma creșteri IRCC și a scăderii ROBOR.

3. Recomandări pentru alegerea ROBOR sau IRCC în funcție de situația financiară individuală

Piața bancară din România este una activă și dinamică, existând o diversitate de companii bancare și nebancare, ce oferă populației și persoanelor juridice diverse soluții de creditare, cum ar fi creditele cu garanție imobiliară, refinanțările de credite și liniile de credit, ce pot fi utilizate atât pentru echilibrarea bugetului personal, cât și prin realizarea unor investiții în afacerile proprii.

Dacă în cazul creditelor noi, indicele IRCC este luat în calcul ca modalitate de stabilire a dobânzilor la creditele bancare în lei, în cazul împrumuturilor semnate înainte de anul 2019 a fost utilizată varianta ROBOR. După anul 2019, a fost introdusă posibilitatea de a alege între cele două variante: fie să se păstreze calculul pe baza indicelui ROBOR, fie să se opteze pentru trecerea la IRCC.

În această situație se regăsesc multe persoane care au contractat împrumuturi, iar decizia trebuie luată pe baza unor criterii atent selectate, care să le aducă beneficii financiare:

• Tipul de credite pentru persoanele fizice și juridice. Creditele de nevoi personale sau cele pentru achiziția automobilelor au, de regulă, o perioadă de valabilitate de maximum șapte ani. În acest context, este recomandată menținerea indicelui ROBOR, având în vedere că majoritatea creditelor contractate înainte de 2019 fie se apropie de finalizare, fie urmează să fie închise în curând.
• Stabilitatea financiară. Consumatorii de credite care au ca prioritate stabilitatea financiară pot alege varianta IRCC, obținând astfel predictibilitate în ceea ce privește ratele dobânzilor. Persoanele care pot gestiona cu ușurință fluctuațiile de dobânzi pe termen scurt, atât pozitive, cât și negative, pot rămâne la ROBOR având în vedere că acesta este actualizat zilnic și că reflectă cu precizie condițiile economice actuale.
• Toleranța la risc. Varianta IRCC este destinată consumatorilor care preferă să nu riște, pe când varianta ROBOR este pentru consumatorii care sunt dispuși să accepte riscul în schimbul unor dobânzi mai mici în anumite perioade.
• Contextul economic. Cei doi indici au un comportament diferit, astfel, în perioadele de stabilitate economică ROBOR oferă, de obicei, rate avantajoase, pe când în perioadele de instabilitate economică IRCC este recomandat, deoarece acordă protecție împotriva fluctuațiilor bruște ale dobânzilor.

Trecerea de la ROBOR la IRCC este un proces care necesită o evaluare atentă, însă nu ar trebui amânată, deoarece această schimbare poate aduce beneficii semnificative pentru cei care o realizează la momentul potrivit. De exemplu, pentru un credit ipotecar de 200.000 de lei, cu o dobândă de 3,5% calculată pe baza ROBOR la trei luni, rata lunară este de aproximativ 1.700 de lei. Trecerea la IRCC, care are o valoare de 2,36%, ar reduce rata lunară la aproximativ 1.550 de lei, aducând o economie de circa 150 de lei pe lună. Bineînțeles, acest lucru depinde și de alți factori, precum perioada rămasă din credit și comisioanele asociate.

În concluzie, trecerea de la ROBOR la IRCC poate aduce avantaje persoanelor care decid să facă această opțiune, însă este utilă luarea în calcul a criteriilor recomandate de specialiști și consultarea graficului evoluției acestor doi indicatori.